宝くじ売買のシミュレーション結果
シミュレーションで求めた最大ドローダウンは以下の様になりました。
ルール１： １１９万円
ルール２： ５１万円
つまり、これらのルールを信じてずっと宝くじを買い続けたとしても、ルール１では、手持ち資金が、ある時のピークの値から１１９万円も下落することがあり得るということです。宝くじを買い始めたとたんに、こんな運の悪いことは滅多には起こらない気がしますが、それでもこれくらいは覚悟しておかないと、大損して終わってしまうのです。
ルール２はプロフィットファクターが大きい分、最大ドローダウンは半分になり、だいぶ良くなりました。
見方を変えると、これだけのドローダウンを経験したとしたら、回復するにはルール１では１１９日、ルール２では５１日はかかると言うことです。
１０００日分のデータを１０００回計算するということは、４０００年分のデータに相当します。こんな長期間の計算は意味あるのか？と疑問を感じないではありません。しかし実際のトレードは、完全なランダムというよりも、負ける時には負け続ける傾向があるのです。ポジティブフィードバックがかかっている状況です。
更には、モンテカルロシミュレーションの回数を増やすと、分布のすそは広がりますが、平均値や９９％の範囲は余り変わらないと思います。従って、それほど無理な前提では無いと思います。
225ラージ１枚をトレードするとして、ルール１やルール２の様なルールがもしも見つかったとしたら、証拠金以外に、上記の余裕が必要だということです。ルール１の場合、証拠金（９4万円）と合わせて２１３万円、ルール２の場合は１４５万円となり、経験的、感覚的にもリーズナブルな資金額になりました。
なお、ここで使ったモンテカルロシミュレーションのアイデアは、書評に書いた「コンピュータトレーディング入門」を参考にさせて頂きました。
